Uma cadeia de suprimentos ‘normal’ está no horizonte, prevista para março

Poucos observadores tinham um lugar melhor para assistir à pandemia lentamente obstruir – e agora esvaziar – uma das maiores artérias comerciais do mundo do que o capitão J. Kipling “Kip” Luttit.

Há dois anos nesta semana, quando navios porta-contêineres totalmente carregados convergiram na costa do sul da Califórnia, a equipe Louttit, que gerencia as operações de transporte nos portos de Los Angeles e Long Beach, começou a escrever entradas diárias em uma planilha que hoje tem 736 linhas e 13 colunas. Sua missão: organizar um sistema de filas para garantir que navios tão altos quanto o Empire State Building naveguem com segurança e ordem na Baía de San Pedro.

O gargalo começou com cinco navios em 15 de outubro de 2020 e chegou a 40 em fevereiro de 2021, quando os americanos compraram suprimentos para o confinamento Covid. A linha caiu para nove em junho de 2021, depois subiu acima de 60 nesta época do ano passado, antes de atingir o pico de 109 em janeiro. Mas, como muitos benchmarks de pressão da cadeia de suprimentos ultimamente, este está em declínio. Até o final da semana passada, apenas oito navios estavam listados no manifesto de chegada.

Até a equipe de Luttit se sente aliviada com a pressão.

“Nossa força de trabalho está agora em um nível aceitável e os níveis de estresse caíram”, disse Luttit, ex-oficial da Guarda Costeira que é diretor executivo do Southern California Maritime Exchange e Los Angeles e Long Beach Vessel Traffic Services. “Estamos de volta a estar em um bom lugar.”

Nos círculos da cadeia de suprimentos atingidos por dois anos de caos, a palavra “normal” está se aproximando das perspectivas para 2023. De acordo com o último Índice de Gerentes de Logística, “as previsões futuras para setembro apontam para uma normalização e um retorno aos negócios como de costume no próximo ano. ano.”

Isso não significa que tudo correrá bem na economia mundial em breve. As empresas ainda estão lutando com a escassez de peças e trabalhadores. Cadeias de suprimentos frágeis estão entrando em outra temporada de férias vulneráveis ​​a choques que vão desde clima estranho e greves de trabalhadores portuários até bloqueios na China e a guerra da Rússia na Ucrânia.

“Ainda ruím”

“As capacidades de transporte internacional melhoraram acentuadamente”, disse Jason Miller, professor assistente de gerenciamento da cadeia de suprimentos da Michigan State University, que adverte contra o excesso de otimismo sobre a velocidade da recuperação. Para as empresas americanas que tentam obter matérias-primas e componentes, disse ele, “as coisas ainda estão ruins e não melhoraram significativamente”.

Os gráficos a seguir mostram quanto progresso foi feito para quebrar o impasse, começando com analistas da Sea-Intelligence, com sede em Copenhague. Em um relatório na semana passada, eles observaram que cerca de metade do congestionamento nos navios foi resolvido, com uma medida “um retorno completo à normalidade deve ocorrer em março de 2023”. Outro modelo Sea-Intelligence, que compara a situação atual com as dificuldades vividas em 2015, concorda que o “normal” está ao alcance no início de 2023, salvo mais interrupções inesperadas:

A evidência de uma desaceleração no transporte também é visível nos dados de tráfego semanais no porto mais movimentado dos EUA, Los Angeles, onde 17 navios porta-contêineres foram ancorados na quinta-feira, acima dos cerca de 30 no início de 2022. A queda foi gradual e os armazéns intermodais próximos ainda estão em operação. devido a atrasos, mas os volumes semanais de importação são mais baixos ultimamente do que no ano passado. Parte disso pode ser atribuído ao estoque mais cedo do que o esperado neste verão, bem como ao redirecionamento de mercadorias pelos portos da Costa Leste para evitar uma possível greve:

De acordo com o último Kiel Trade Indicator, o congestionamento portuário na Alemanha também está diminuindo. A razão tem a ver tanto com a demanda quanto com a melhoria da oferta. “O comércio de setembro foi caracterizado pela fraca demanda de mercadorias da China através da Europa e América do Norte”, disse Vincent Stamer, chefe da Câmara de Comércio de Kiel. Mas ainda há trabalho a ser feito para liberar a carga retida em todo o mundo em navios à espera, com alguns números de Kiel mostrando que muitos navios de carga ainda estão presos:

Aqui está outro indicador de interrupção da transportadora suíça Kuehne+Nagel International AG, mostrando uma imagem semelhante – o tráfego de carga marítima está abaixo de seu pico no início de 2022, mas os atrasos ainda são elevados em tempos econômicos voláteis:

A Bloomberg Economics estava entre vários grupos de analistas do setor privado que divulgaram o monitoramento da lacuna de oferta, e nosso mapa de calor global mostra que as condições estão esfriando a pressão que ficou vermelha no início deste ano. Indicadores como prazos de entrega e preços ao produtor caíram de seus picos, com a maioria tendendo para amarelo e verde:

Da mesma forma, a medida de aperto da oferta da Oxford Economics nos EUA atingiu o pico em fevereiro e melhorou lenta mas constantemente até setembro. Ajuda que os consumidores nos países desenvolvidos estejam encolhendo suas carteiras. “As condições da cadeia de suprimentos devem permanecer em uma trajetória mais encorajadora na etapa final de 2022 e em 2023. Um dos benefícios do enfraquecimento da demanda é que isso reduzirá a pressão nas cadeias de suprimentos”, disse Oren Klachkin, economista sênior da Universidade de Oxford, nos EUA.

Até os guardiões do sistema financeiro global estão de olho: em janeiro, o Federal Reserve Bank de Nova York publicou seu próprio Índice Global de Pressão da Cadeia de Suprimentos. A medida viu setembro marcar o quinto mês consecutivo de declínio, uma melhora geral impulsionada por taxas de frete mais baixas para navios porta-contêineres. A trajetória geral do índice este ano sugere que “a pressão nas cadeias de suprimentos globais está começando a diminuir de volta aos níveis dos anos anteriores”:

De acordo com alguns padrões, os problemas de transporte estão se desfazendo tão rapidamente quanto o sistema criado no ano passado. Esta não é uma boa notícia para as empresas que prosperaram no caos. As taxas spot para contêineres marítimos caíram cerca de 60% este ano, à medida que as transportadoras enfrentam o problema oposto que enfrentaram há um ano: excesso de capacidade. Assim como as companhias aéreas que cancelam voos reservados pela metade, as transportadoras estão reduzindo o número de voos individuais em uma prática chamada “voos vazios” ou reduzindo completamente os ciclos de serviço inteiros para combinar o espaço disponível com a demanda, de acordo com Drewry:

Para os proprietários de cargas, o corte nas tarifas suaviza a gravidade dos preços recordes nos últimos dois anos. Mas também encerrou o período mais lucrativo da história do transporte de contêineres. A Moody’s Investors Service na semana passada cortou sua perspectiva para o setor de estável para negativa, já que os desequilíbrios de oferta e demanda voltam a prejudicar as operadoras em uma economia global mais fraca.

Novos navios lançados em 2023 e 2024 podem acelerar a mudança no destino da indústria. A relação entre carteira de pedidos e frota de 28% é a maior desde 2010, segundo a Moody’s, e esse aumento na capacidade excederá as previsões do comércio global. “Embora os problemas de confiabilidade do serviço e as taxas de frete mais altas provavelmente continuem em 2023 à medida que o ecossistema de transporte continua a se recuperar, acreditamos que as receitas das transportadoras atingiram o pico à medida que o aumento da oferta de navios corresponde ao enfraquecimento da demanda”, diz o relatório. Veja como é essa discrepância neste ano e no próximo: